苏泊尔（002032）公告，2006年8月14日，公司与法国SEB集团旗下的全资子公司签署了战略合作的框架协议：通过“协议股权转让”、“定向增发”和“部分要约”三种方式，引进SEB集团的战略投资；同时在市场、技术等多方面开展全面合作。

　　如一切顺利，此次战略投资完成后，SEB至多将持有苏泊尔61%的股份。苏泊尔是本月《上市公司收购管理办法》和《上市公司流通股协议转让业务办理暂行规则》两项新规颁布以来，第一家提出试水协议股权转让和部分要约的公司。

　　协议转让2500万股

　　8月14日，公司与SEB集团旗下的全资子公司SEB INTERNATIONALE S.A.S.、公司控股股东苏泊尔集团有限公司及苏增福、苏显泽签署了《战略投资框架协议》

　　公司今日公告称，由于SEB在框架协议中承诺在2010年8月8日前不转让或以任何方式出让、出售其本次战略投资所取得的全部股份，且由此承继并履行苏泊尔集团、苏增福、苏显泽在公司股改中所作出的持股限售承诺，公司董事会同意SEB集团通过子公司SEB以协议转让方式对公司进行战略投资。

　　作为战略投资全盘计划的第一步，SEB将按照股份价格购买苏泊尔集团和个人卖方合共持有的公司25,320,116股股份，相当于苏泊尔现有总股本的14.38 %。收购价格为18元/股。

　　受让的具体比例为，协议受让苏泊尔集团持有的公司股份17,103,307股、苏增福持有的7,466,761股、苏显泽持有的750,048股，合计25,320,116股。

　　资料显示，苏增福为公司董事、苏泊尔集团董事长，是苏泊尔的实际控制人;苏显泽为公司董事长兼总经理，苏增福与苏显泽为父子关系。目前，苏增福持有苏泊尔29,867,045股，占公司股份的16.97%；苏显泽持有公司3,000,195股，占股比例为1.70%；苏泊尔集团持有公司70,659,355股，持股比例为40.14%。

　　定向发行4000万股

　　此次战略投资的第二步为向SEB进行定向增发。苏泊尔董事会已通过有关公司向SEB定向增发的预案。

　　按照计划，公司将向SEB非公开发行4000万股股票，发行价格为每股18元。所募集的资金将用于三个项目，具体为：绍兴电器生产基地项目，投资约4.5亿元；武汉炊具生产基地二期项目，投资约1.5亿元；越南炊具生产基地项目，投资约1500万美元。

　　增发后苏泊尔的总股本将增加到21602万股。在经过股份转让和定向发行新股后，SEB将持有苏泊尔股份65,320,116股，占增发后公司总股本的30.24％。

　　部分要约最后登场

　　由于股份转让和定向发行新股完成后，SEB将持有公司三成以上股本，根据有关规定，SEB决定发出一份部分要约，以每股18元的价格收购苏泊尔不低于48,605,459股、不高于66,452,084股的股份。所收购股份至多占苏泊尔战略投资完成后总股本的30.76%。

　　此次要约收购的期限为30天，即从本次要约收购报告书公告之日次日起至第30日。在获得相关批准的前提下，苏泊尔集团持有的53,556,048股苏泊尔的股票将不可撤销地用于预受要约。

　　上述三个步骤都进行完之后，SEB将持有不超过131,772,200股的股份，约占苏泊尔通过定向发行新股稀释后总股本和表决权的61%。

　　不过，由于今年7月，公司通过有关激励方案，拟向公司主要管理人员定向增发总数为6,000,000股的股票期权，根据该方案反稀释条款的规定，该激励方案项下的股份数量将增加至7,363,481股，苏泊尔股票总数相应地稀释至总计223,383,481股，那么，SEB在苏泊尔稀释后总股本中的比例可能降至58.99%。